El dominio de semiconductores de Taiwán se profundiza: TSMC controla el 72% del mercado de foundry en medio de aumento de gasto de IA

Taiwán ahora controla el 72% de la participación de mercado global de pure-foundry (TSMC) y representa el 60% de toda la producción de semiconductores global y el 90% de chips avanzados. En Q1 2026, TSMC reportó ingresos de $35,9 mil millones, arriba 40,6% año a año, con margen de ganancia neto de 50,5%—extraordinario para manufactura intensiva en capital. Q2 tiene como objetivo ingresos de $39–40,2 mil millones (implicando crecimiento de 30% de año completo).

El dominio de TSMC proviene del modelo foundry-first de Morris Chang (nunca competir con clientes como Nvidia, Broadcom, Apple) y un ecosistema verticalmente integrado abarcando diseño, empaque (CoWoS), materiales y proveedores de herramientas. A lo largo de tres décadas, la producción del sur de Taiwán aumentó de NT$800 mil millones (2020) a NT$3 billones (2025), superando Hsinchu histórico. El proceso 2nm de TSMC comenzó producción en masa Q4 2025; transistores nanosheet 2nm entregan ganancia de desempeño de 10–15% o corte de energía de 30% versus FinFET.

Para arquitectos que obtienen silicio de IA: el capex de TSMC ($52–56 mil millones en 2026) apunta a manufactura de chips de IA en Taiwán, Japón y EE.UU. La capacidad apretada de 3nm/5nm persiste a través de 2027. El riesgo geopolítico es real—Taiwán produce el 90% de los chips avanzados del mundo desde una única isla—pero inversiones de co-localización (Arizona, Japón) y acuerdos arancelarios señalan intención de estabilizar cadenas de suministro para la década. Observa márgenes de TSMC y rendimiento de 2nm como señales de elasticidad de demanda de IA.